Fidelity подава документи за регистрация на токенизиран фонд за съкровищница в Ethereum

Fidelity Investments, един от най-големите мениджъри на активи в света, управляващ активи на стойност 5.9 трилиона долара, подадена да регистрирате токенизиран Фонд на паричния пазар в щатски долари на Ethereum блокчейн. Новата инициатива, наречена „OnChain“, включва емитирането на акции от нейния Fidelity Treasury Digital Fund (FYHXX), които ще бъдат регистрирани на Ethereum blockchain.

Какво представлява класът акции на OnChain?

Класът акции OnChain е Ethereumклас акции, базиран на блокчейн, за фонда на паричния пазар Treasury на Fidelity. Целта на тази инициатива е да осигури по-голяма прозрачност и проверим опит с транзакциите с акции за инвеститорите. 

Подаването на документи до UКомисията по ценни книжа и борси на САЩ (SEC) подчертава, че въпреки че блокчейн технологията ще играе важна роля в регистрирането на транзакции, Fidelity ще продължи да поддържа традиционните записи за вписване в книги като официален регистър на собствеността.

Класът OnChain на Fidelity Treasury Digital Fund ще използва Ethereum мрежа за вторичен запис, докато агентът за прехвърляне на Fidelity ще сверява блокчейн транзакциите ежедневно. 

Въпреки че блокчейн записът няма да бъде официалният запис на собствеността, той ще служи като прозрачен, публичен регистър за транзакциите. Този подход позволява на инвеститорите да имат ясна представа за собствеността на акции в блокчейна, докато Fidelity гарантира, че традиционните финансови процеси остават в сила.

Инвеститорите ще бъдат задължени да държат акциите си в блокчейн портфейл. Въпреки че в заявлението не се посочва вторичен пазар за търговия с акции на OnChain, съществува вероятност Fidelity да позволи peer-to-peer търговия с акции в блокчейна в бъдеще.

Без токенизация на базови държавни ценни книжа

Въпреки че блокчейн технологията ще се използва на ниво записване на акции, важно е да се отбележи, че основната UДържавните ценни книжа на САЩ във фонда няма да бъдат токенизирани. Фондът ще инвестира предимно в парични средства и U.S. държавни ценни книжа, осигуряващи запазване на капитала и ликвидност за своите инвеститори. Използването на блокчейн е строго ограничено до записването на акции, а активите на фонда ще останат предимно в традиционни държавни ценни книжа.

Фондът ще държи 99.5% от активите си в UДържавни ценни книжа и парични средства, с лихва, дължима при падеж. Останалите 0.5% от активите могат да бъдат разпределени за други инвестиции. Решението на Fidelity да запази традиционните активи в сегашния им вид е в съответствие с целта на фонда да осигурява генериране на доходи, като същевременно поддържа високото ниво на сигурност, което инвеститорите очакват от фонд на паричния пазар.

Блокчейн технология и оперативна ефективност

Навлизането на Fidelity в света на токенизираните финансови продукти подчертава нарастващата тенденция сред мениджърите на активи и глобалните банки да използват блокчейн технологията за подобряване на оперативната ефективност. Блокчейн технологията предлага потенциал за денонощни разплащания и подобрена прозрачност, което може да бъде от полза както за инвеститорите, така и за мениджърите на активи.

Токенизацията на фонда ще осигури и оперативни ползи, като например рационализирани процеси за прехвърляне на акции. В дългосрочен план Fidelity се надява, че фондовете, базирани на блокчейн, ще станат по-разпространени, предлагайки на финансовата индустрия по-бърз и по-ефективен начин за управление и записване на транзакции.

Открийте обещаващи проекти...

Перспективни проекти...

(Реклама)

Статията продължава...

Подаването на заявлението е като токенизация на UПродуктите на .S. Treasury продължават да растат. Токенизираният UПазарът на държавни ценни книжа на САЩ в момента се оценява на 4.78 милиарда долара, като Институционален фонд за цифрова ликвидност BlackRock USD (BUILD) е водеща с активи на стойност 1.46 милиарда долара. Franklin Templeton също стартира своя токенизиран фонд на паричния пазар през 2021 г., набирайки активи на стойност 689 милиона долара.

Навлизането на Fidelity в това пространство я поставя редом до други големи играчи, като например BlackRock, които вече са постигнали успех с токенизирани държавни ценни книжа и облигации. Цялата токенизирана... UПазарът на държавни ценни книжа на САЩ нарасна с близо 500% през последната година, което отразява нарастващия интерес към токенизацията от страна на институционалните инвеститори.

Токенизираният фонд Treasury на Fidelity не е единственият финансов продукт, базиран на блокчейн, който се появи през последните години. В допълнение към токенизираната... UФондът на Държавното министерство на САЩ, Fidelity също е активен в света на борсово търгуваните фондове (ETF), като стартира както Bitcoin намлява Ethereum ETFs.