Chainlink помогна на Visa, ANZ и Fidelity да направят това, което банките се опитват да правят от години

Visa, ANZ, ChinaAMC (HK) и Fidelity International са завършили споразумение за трансгранично разплащане по силата на Хонконгския паричен орган (HKMA). Пилотна програма e-HKD Фаза 2, използвайки ChainlinkПротоколът за междуверижна оперативна съвместимост (CCIP) на компанията за преместване на токенизирани активи и цифрова валута между оторизиран банков блокчейн и публичната мрежа на Ethereum. 

Пилотът демонстрира че инвеститор, базиран в Австралия, може да закупи токенизиран фонд на паричния пазар (ФПП) от мениджър на активи от Хонконг с почти незабавно сетълмент и автоматизирани проверки за съответствие, без да преминава през традиционни клирингови посредници.

Какво всъщност тества пилотният проект?

Четирите институции са един от 11-те консорциума във Фаза 2 на програмата на HKMA, която стартира през септември 2024 г. и се фокусира върху сетълмента на токенизирани активи и програмируемостта на цифровите пари.

Бяха проведени два експеримента. 

В първия случай, ANZ и Fidelity International тестваха поток, при който австралийски инвеститор депозира AUD, получава австралийския доларов стейбълкойн (A$DC) на ANZ и го обменя за обвит хипотетичен e-HKD. Този обвит e-HKD след това се използва за закупуване на токенизирани дялове на Fidelity MMF. 

Във втория експеримент ANZ, Visa и ChinaAMC (HK) замениха e-HKD с токенизирани депозити в HKD. ANZ използва платформата за токенизирани активи (VTAP) на Visa, за да генерира тези токенизирани депозити, използвайки стандарта за токени ERC-3643, който вгражда правила за съответствие, като например добавяне на портфейли в белия списък и ограничения за скоростта на транзакциите, директно в договора за токени.

И двата експеримента използваха структура „доставка срещу плащане“ (DvP), което означава, че фондовите единици и платежното рамо се уреждат едновременно в една атомарна транзакция. Ключовите тествани възможности включват:

• Кръстоврижен трансфер на токенизирани депозити в HKD между разрешена верига и Ethereum
• Автоматизирано емитиране на фондови дялове, задействано от данни за нетната стойност на активите (NAV) във веригата
• Проверка на самоличността в реално време с лична информация (PII), съхранявана извън веригата
• Прилагане на съответствие, вградено на ниво токен чрез ERC-3643

Как Chainlink CCIP свързва частна банкова верига с Ethereum?

ANZ управлява DASChain, частен блокчейн от ниво 2 с разрешен достъп, използващ архитектура ZK Validium, която комбинира технология за доказателство с нулево знание (ZKP) с институционален контрол. Fidelity и ChinaAMC разположиха своите договори за токенизирани фондове в тестовата мрежа Sepolia на Ethereum, публична мрежа. Директното свързване на двете, без съвместим слой за оперативна съвместимост, би създало както пропуски в сигурността, така и в регулаторните рамки.

Chainlink CCIP обработи тази връзка. Той препредаде опаковани e-HKD данни от DASChain към Ethereum, провери идентификационните данни за междуверижната идентичност (наречени CCID) в реално време и потвърди допустимостта на портфейла на инвеститора, преди да отключи токените на фонда в целевата верига.

Открийте обещаващи проекти...

Перспективни проекти...

(Реклама)

Статията продължава...

Проверка на самоличността и уреждане в рамките на един поток от транзакции

Вместо да извършва проверки за съответствие поотделно преди транзакция, CCIP координира самоличността, съответствието и емитирането на активи в един поток. Интелигентният договор за цифров трансферен агент (DTA) на Fidelity чете данните за нетна стойност на активите (NAV) във веригата и автоматично издава правилния брой фондови дялове, след като плащането е потвърдено в другата верига. Не е необходимо ръчно съгласуване в момента на емитиране.

Фернандо Васкес, президент на отдела за капиталови пазари в Chainlink Labs, заяви, че пилотният проект „е доказал как Chainlink захранва реални финансови приложения в рамките на съществуващите регулаторни рамки и в публични и разрешени блокчейни“.

Какво е атомно селище и защо е важно тук?

Атомният сетълмент означава, че и двата етапа на сделката, плащането и доставката на активи, или се изпълняват заедно, или нито един от тях не се осъществява. При традиционния сетълмент на фондове, паричните средства и активите се движат през отделни системи в различни срокове. Неуспех в едната не обръща автоматично действието на другата, оставяйки експозицията на контрагента в празнината.

Чрез сдвояване на токенизирани депозити в Хонконг с токенизирани дялове на фондовия пазар (FMP) в една DvP транзакция, пилотният проект постигна сетълмент почти в реално време. Както ChinaAMC, така и Fidelity потвърдиха, че процесът елиминира междинните забавяния и намалява зависимостта от ръчно съгласуване в бек-офиса.

Нарастващото присъствие на Chainlink в институционалните и DeFi случаи на употреба

Този пилотен проект е част от по-широк набор от внедрявания на CCIP. Chainlink заявява, че инфраструктурата му е позволила транзакции във веригата на стойност над 28 трилиона долара чрез интеграциите му.

Само ден преди публикуването на резултатите от пилотния проект на HKMA, Chainlink потвърди че CCIP вече е активен за свързване на cbBTC на Coinbase (1:1 Bitcoin-подкрепен токен) от Базата до МонадаРанните компании, които са внедрили протокола Monad, включват Curvance и Neverland, като и двете стартират пазари на cbBTC. Уилям Райли, ръководител на стратегическите инициативи в Chainlink Labs, заяви, че междуверижната инфраструктура „трябва да се мащабира, тъй като активите, обезпечени с Bitcoin, нарастват до десетки милиарди“.

Двете внедрявания отразяват функционирането на CCIP в различни контексти: едното в рамките на регулиран институционален пилотен проект, включващ цифрови пари, съседни на CBDC, а другото свързва ликвидност, обезпечена с Bitcoin, в нова DeFi екосистема.

Заключение

Пилотният проект e-HKD Фаза 2 показва, че техническите компоненти за съвместимо трансгранично сетълментиране на токенизирани фондове функционират днес. Chainlink CCIP свърза оторизирана банкова верига с публичен блокчейн, провери самоличността на инвеститора в реално време и координира плащането и доставката в една атомарна транзакция. 

VTAP на Visa генерира регулирани токенизирани депозити при поискване. ERC-3643 наложи спазване на ниво токени без ръчни проверки. Остават регулаторните, управленските и оперативните стандарти, необходими за внедряването на тези компоненти от контролиран пилотен проект в реални пазари в голям мащаб.

Ресурси

1. Новопубликуван доклад на HKMAПилотна програма e-HKD Фаза 2: Трансформиране на глобалните плащания: Ролята на токенизираните пари и средства в трансграничните транзакции

2. Верижна връзка на XПубликувано на 4 март

3. Статия в блога от MonadChainlink позволява свързването на cbBTC на Coinbase с екосистемата Monad DeFi